Factoring

Factoring: Die Alternative für Unternehmen zur  Liquiditätsbeschaffung

In Deutschland sind mittelständische Unternehmen mit rd. 50% Anteil am BIP und etwa 70% an der nationalen Beschäftigung die tragende volkswirtschaftliche Komponente.
Jedoch weist der deutsche Mittelstand eine vergleichsweise ungünstige Kapitalstruktur auf: Eine niedrige Eigenkapitalquote bei hoher Fremd-Finanzierung, die zu 75% über die  Hausbank läuft, womit entsprechende Abhängigkeitsverhältnisse verbunden sind.

Aufgrund Basel II sind die Unternehmen mit maßgeblich bonitätsbasierten, oftmals steigenden Finanzierungskosten (Stichwort: Unternehmensrating) konfrontiert. Hinzu kommt, dass deutsche Banken im klassischen Kreditgeschäft Zurückhaltung üben und den Unternehmen selbst fehlt der direkte Kapitalmarktzugang.

In dieser Situation wird es notwendig nach Alternativen Ausschau zu halten und andere Finanzierungsquellen zu erschließen, nicht zuletzt um die eigenen Bilanzkennzahlen und die Eigenkapitalausstattung zu verbessern.

Factoring: Liquidität aus den Assets der Bilanz

Eine echte Alternative zum herkömmlichen Bankkredit bietet das Factoring.
Man  stelle sich vor, dass alle Kunden mit Skonto innerhalb von z.B. 10 Tagen ihre Rechnung bezahlen. Wunschdenken? Nein! Factoring funktioniert ähnlich, meist sogar schneller und das Unternehmen erhält einen zusätzlichen Schutz vor Forderungsausfällen.

Jahr für Jahr steigt die Zahl der Unternehmen aus mehr als 30 verschiedenen Branchen in Deutschland, die Factoring zur Finanzierung ihrer Umsätze und zur Absicherung gegen Forderungsausfälle nutzt.

Und so geht’s:

 

Das Unternehmen verkauft alle kurzfristigen Geldforderungen aus Warengeschäften und Dienstleistungen an uns, den Factor  und erhält dafür sofort bis zu 80 - 90% des Bruttobetrages. Die Auszahlung des Restbetrages in Höhe von 10 – 20% an den Forderungsverkäufer nehmen wir nach Zahlungseingang vom Debitor vor. Gerne vermitteln wir auch das Debitorenmanagement und/oder tragen das Risiko des Forderungsausfalls im Rahmen zugesagter Debitorenlimite zu 100%.

 

Die Vorteile

Sofortige Liquiditätszufuhr

Nutzung von Lieferantenskonti und Rabattierungen

Bedarfsgerechte Umsatzfinanzierung

Schutz vor Forderungsausfällen

Verbesserung der Eigenkapitalquote (Bilanzentlastung)

• Stärkung der Verhandlungsposition bei der Hausbank
  aufgrund eines verbesserten Ratings

Von überragender Bedeutung ist mit 60,7% das Inhouse-Verfahren, bei dem die Verwaltung der Forderungen beim Factoringkunden bleibt. Diese Entwicklung zum Inhouse-Verfahren spiegelt aber auch die Struktur des Factoringmarktes wider, denn für Inhouse-Verträge eignen sich nur solche Factoringkunden, die selbst über ein zuverlässiges Debitorenmanagement verfügen.
Hier kommen i.d.R. EUR-Umsatzgrößen ab dem zweistelligen Millionenbereich in Betracht. Insofern hat sich das Factoringgeschäft auch im gehobenen Mittelstand als geeignetes Finanzierungs-Instrument etabliert.
Mit deutlichem Abstand ist mit 25,7% das Standardfactoring zu nennen. Bei dieser Variante übernimmt der Factor die Debitoren-Buchhaltung und das Mahnwesen komplett.
Das Fälligkeitsfactoring, bei dem der Kunde ganz oder teilweise auf den Finanzierungseffekt verzichtet, nimmt mit 7,3% eine eher unbedeutende Rolle ein.
„Sonstige“ nehmen schließlich 6,3% ein. Hierunter fallen Sonder-Formen des Factorings, wie z.B. das Window-Dressing.

Wir sehen unseren Schwerpunkt aufgrund unserer Expertise im Versandhandel im Bereich des Konsumenten-Factoring.

Voraussetzungen

• Firmen mit mindestens 2 Jahren Marktpräsenz
• Erfahrenes Management und nachhaltiges Geschäftsmodell
• Initialvolumen und ausreichendes monatliches Neugeschäft
• Stringente Mahn-/Inkassostandards
• Der Forderungsankauf erfolgt im Rahmen zugesagter Debitorenlimite
• Granulares Portfolio von Retail-Forderungen

Wir bieten unseren Kunden:

• Analyse des Forderungsbestandes
• Rechtzeitige Erkennen von Fehlentwicklungen im Portfolio
• Sofortige Liquidität
• Die Übernahme des Ausfallrisikos
• Bilanzentlastung (verbessertes Rating)
  • Verbesserung der Verhandlungsposition bei der Hausbank
• Auf Wunsch Vermittlung des Debitoren - Managements

Ist Ihr Interesse geweckt worden? Dann sprechen Sie uns an!